時間：2018-08-30 13:57:13 點擊：次
來源：億邦動力網(wǎng) 作者：

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一、營收與利潤

8月9日，中通快遞發(fā)布2018年第二季度財報，營收為41.979億元，同比增長41.3%；凈利潤為14.922億元，同比增長108.1%。加上第一季度的業(yè)績，中通上半年共計實現(xiàn)營收77.423億元，同比增長38.6%；實現(xiàn)凈利潤20.497億元，同比增長68%。

8月23日，申通快遞公布半年報，實現(xiàn)營業(yè)收入66.4億元，同比增長19.43%，主要系快遞業(yè)務量的增長和優(yōu)化成本控制導致利潤相應增加；實現(xiàn)凈利潤為8.67億元，同比增長16.21%。

8月23日，順豐控股公布了2018年半年報，實現(xiàn)營收425億元，同比增長32.16%，主要系業(yè)務量增加所致；凈利潤為22.34億元，較上年同期同比增長18.59%。

8月24日，圓通速遞披露半年報，實現(xiàn)營業(yè)收入120.66億元，同比增長46.95%，主要系快遞業(yè)務量增長以及合并新增圓通國際業(yè)務所致；實現(xiàn)凈利潤8.02億元，同比增長15.69%。

8月28日，韻達公布半年報，實現(xiàn)營業(yè)收入59.03億元，同比增長37%，主要系報告期業(yè)務量增長致面單、中轉(zhuǎn)、物料等收入較去年同期增長所致；實現(xiàn)凈利潤10億元，同比增長33.8%。

從營收方面來看，順豐遙遙領先，圓通、中通次之，申通和韻達緊隨其后，不過從增長幅度來看，申通稍微落后。

從凈利潤方面來看，中通凈利潤同比增近70%，遠遠超過其他快遞企業(yè)，而其他快遞的利潤增幅多維持在15%-20%左右。不過，順豐以22.34億的凈利潤略勝一籌。

二、業(yè)務量

上半年以來，國內(nèi)快遞物流市場穩(wěn)步發(fā)展。根據(jù)國家郵政局數(shù)據(jù)顯示，2018年上半年快遞業(yè)務量累計完成220.8億件，同比增長27.5%，快遞收入累計完成達2,745億元，同比增長25.8%。市場規(guī)模快速增長，行業(yè)集中度加速提升。

其中，業(yè)務量最大、同比增速最快的企業(yè)是韻達，上半年累計完成快遞服務業(yè)務量達29.95億票，同比增長52.26%，增速高出行業(yè)平均增速90%。

排名第二的是中通，半年完成的包裹量合計為37.15億件，同比增長39.2%。

圓通上半年年業(yè)務完成量28.14億件，占全國快遞服務企業(yè)業(yè)務量12.74%，不過與去年同期相比基本持平。

順豐雖未公布市場份額，但上半年公司業(yè)務增長率高于行業(yè)平均，實現(xiàn)業(yè)務量18.58億票，同比增長35.29%，得益于新業(yè)務快速增長，綜合物流服務能力進一步提升。

申通上半年快遞實現(xiàn)業(yè)務量為20.45億件，同比增長18.67%，比同期行業(yè)增速低了8.8個百分點。

業(yè)內(nèi)人士指出，申通業(yè)務量降低主要源于兩個原因。一方面，是由于市場份額萎縮。數(shù)據(jù)顯示，申通占據(jù)市場份額9.26%，比去年同期較去年同期減少0.71個百分點。

另一方面，快遞行業(yè)打起價格戰(zhàn)。今年上半年，中通、韻達、圓通的單票收入分別為1.84元、1.74元、3.57元，同比分別減少0.15元、0.25元、0.06元。而其單票成本分別1.16元、1.21元、3.18元，同比分別減少6.30%、12.74%、1.00%。快遞行業(yè)呈現(xiàn)小件化、輕量化，快遞單票收入下滑已成為趨勢。

但在同期，申通快遞為了激勵加盟商，上調(diào)了單票派費，由此提升整體的單票收入至3.22元，同比增加0.02元，并未順應行業(yè)趨勢。而在成本方面，申通快遞的單票成本為2.61元，同比增長1.60%。

然而，中通快遞、韻達股份、圓通速遞同期的市場份額正在上升。報告期內(nèi)，這三家快遞公司的市場份額分別為17.4%、13.6%、12.7%，同比分別提升2個百分點、2.2個百分點、0.1個百分點。

三、申訴率

根據(jù)國家郵政局公布的數(shù)據(jù)顯示，上半年，郵政業(yè)消費者有效申訴同比下降38.8%。其中，郵政普遍服務有效申訴同比下降19.8%；快遞服務有效申訴同比下降40.6%;全國快遞服務有效申訴率為3.0%，同比減少3.59個百萬點。消費者對郵政管理部門、郵政企業(yè)和快遞企業(yè)申訴處理滿意率分別為98.3%、97.8％和96.4％。快遞業(yè)務發(fā)展質(zhì)量與快遞業(yè)務增速呈現(xiàn)正相關，增速較高的企業(yè)品牌有效申訴普遍低于全國平均值。

（表格統(tǒng)計數(shù)據(jù)為：快遞企業(yè)有效申訴率，與各快遞企業(yè)財報描述如有出入，敬請見諒。數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計局）

從上半年各快遞申訴率的情況來看，圓通、申通1-3月申訴率基本高于國家平均申訴率水平。

盡管如此，圓通上半年通過采取多種措施重點保障快件時效和提升服務質(zhì)量，客戶投訴較去年同期降低1.73%，降幅為25.94%。

而申通也通過采取95543呼叫系統(tǒng)、搭建省區(qū)客服管理體系、過修訂郵政申訴考核辦法等措施，進一步降低申訴率，提高快遞服務質(zhì)量。數(shù)據(jù)顯示，申通自3月份開始，每月低于全國快遞服務有效申訴率水平。

而順豐歷年來申訴率始終保持國內(nèi)快遞同行業(yè)低水平。數(shù)據(jù)顯示，順豐上半年申訴率為0.63件，遠低于國家平均水平。

韻達上半年有效申訴率為1.35/每百萬件，同比下降53.64%，其中6月份有效申訴率低至0.26，處于上半年申訴率最低狀態(tài)；報告期內(nèi)，韻達快遞服務全程時效進一步提高。

四、國際業(yè)務

在國際業(yè)務上，各家快遞企業(yè)在側重點上也各有千秋。

1、申通

2018年上半年，申通國際業(yè)務已經(jīng)覆蓋了海外26個國家和地區(qū)（不含港澳臺），累計開拓了超過77個海外網(wǎng)點。

同時，申通建立了廣州、上海、憑祥合作口岸，并與成都、青島、威海、煙臺等口岸建立合作關系，為海外公司打造全方位的口岸服務。

申通快遞的業(yè)務網(wǎng)絡覆蓋進程也進一步加快，期間通過與波蘭郵政簽訂合作協(xié)議，整合利用中歐專列、航空包機、海運等資源，在波蘭建立東歐地區(qū)物流轉(zhuǎn)運中心和多個海外倉，全面拓展中歐小包、國際專線等快遞業(yè)務，推動申通快遞走向歐洲，建立中國-歐洲雙向輻射的快遞樞紐。

2、圓通

數(shù)據(jù)顯示，圓通國際上半年實現(xiàn)業(yè)務收入19.5億港元，同比增長24.84%；凈利潤3802.4萬港元，同比增長93.91%。

今年上半年，圓通與菜鳥、順匯在香港成立聯(lián)合體，同時中標香港國際機場高端物流中心發(fā)展項目，希望通過香港機場國際航運樞紐地位，加快推動跨境物流業(yè)務的發(fā)展。

此外，圓通已在德國、俄羅斯、美國、澳大利亞、印尼等多個國家和地區(qū)開展、拓展全鏈路產(chǎn)品及服務。同時，進一步加強GPA（全球包裹聯(lián)盟）中來自不同國家、地區(qū)的各家快遞企業(yè)之間的緊密聯(lián)系。

3、韻達

報告期內(nèi)，韻達已在24個國家和地區(qū)開通國際業(yè)務，公司進口業(yè)務同比增長111%，出口業(yè)務同比增長68%。

4、順豐

2018年上半年，順豐國際業(yè)務實現(xiàn)不含稅營業(yè)收入12.21億元，同比增長40.78%。目前，順豐國際標快/國際特惠業(yè)務涉及美國、歐盟、俄羅斯、加拿大、日本、韓國、東盟、印度、巴西、墨西哥、智利等53個國家；國際小包業(yè)務覆蓋全球225個國家及地區(qū)。

值得一提的是，順豐于今年4月參與美國物流服務平臺Flexport新一輪融資，旨在將Flexport的服務擴大至中國乃至全球市場。

5、中通

中通國際業(yè)務目前在全球各地已設有30多個海外倉，并推出美國、東盟、中東、非洲等全球?qū)＞€包裹寄遞和國際物流配送倉儲等綜合性服務業(yè)務。

今年6月，中通快遞與土耳其航空、太平洋航空簽約，將在香港合資成立一家物流公司，布局開拓全球航空運輸服務。

五、其他業(yè)務

億邦動力還發(fā)現(xiàn)，在上半年的財報中，在快遞企業(yè)的業(yè)務中還有一些獨特的亮點。

申通：冷鏈業(yè)務發(fā)展良好 配送準確率達98.9%

根據(jù)財報顯示，申通在冷鏈方面的業(yè)務發(fā)展態(tài)勢好。據(jù)悉，2017年4月申通有限設立全資子公司上海申雪供應鏈管理有限公司，主要從事食品經(jīng)營及冷鏈倉儲配送業(yè)務。隨后其冷鏈業(yè)務以上海作為試點城市，隨后推廣到其它區(qū)域和城市。目前，華東核心配送城市已覆蓋上海、蘇州、寧波、南通、無錫等地。

冷庫倉儲方面，申通擁有平均庫存SKU達700余個，庫存利用率84.25%，平均日入庫量2,100余件，平均日出庫量2,700余件，庫存準確率為100%。

配送方面，總發(fā)貨車次2,700余車次，配送區(qū)域分布為上海市配95%、華東區(qū)域4%、其它1%，配送準確率達98.9%，客戶投訴0.1%。

韻達：倉儲業(yè)務增長200%

在韻達倉配一體化供應鏈服務方面，韻達倉致力于構建以科技驅(qū)動、資源共享、對外開放的服務平臺，將倉儲、運輸、配送、數(shù)據(jù)服務等業(yè)務互聯(lián)互通，打造“萬倉聯(lián)盟”。目前聯(lián)合倉體系已有418個倉，面積超160萬平方米，倉儲業(yè)務量較去年增長200%。

順豐：新業(yè)務帶動增長 重貨業(yè)務崛起

除了快遞業(yè)務，順豐的新業(yè)務也成為重要增長點。據(jù)財報顯示，旗下新業(yè)務包括重貨業(yè)務、食品冷運及醫(yī)藥業(yè)務、同城業(yè)務以及國際業(yè)務四個領域。新業(yè)務整體營收由去年同期占總營收的12.3%上升為16.2%，其中同城配送同比增長158.79%，重貨同比增長95.82%，冷運同比增長47.71%，國際同比增長40.78%。

其中，重貨業(yè)務是頗為重磅的存在。2015年，順豐控股才開始涉足重貨，目前市場占有率僅次于做重貨起家的德邦，也是營收最高的新業(yè)務，今年上半年實現(xiàn)營收34.5億元。

據(jù)了解，今年下半年，將迎來雙十一購物節(jié)，預計將給快遞業(yè)務量、快遞業(yè)務收入帶來又一波增長。